Cash flow

Cash flow — денежный поток, то есть движение денежных средств за определенный период: их поступление и расходование человеком, компанией или организацией. К входящему денежному потоку относятся зарплата, выручка, проценты, инвестиции и другие поступления, а к исходящему — обязательные платежи, закупки, налоги, погашение кредитов и займов, проценты и повседневные расходы. Положительный cash flow возникает, когда поступления превышают выплаты, а отрицательный — когда расходы оказываются выше доходов.

Анализ cash flow помогает оценить платежеспособность заемщика или финансовую устойчивость бизнеса. Банк или микрофинансовая организация может изучать регулярность поступлений, обязательные расходы, действующие долговые платежи и остаток свободных средств, чтобы определить способность клиента погашать новый заем. Денежный поток не следует полностью отождествлять с доходом или прибылью: прибыль рассчитывается по правилам учета, а cash flow показывает фактическое поступление и выбытие денег.