Конец эпохи регулирования больших систем

В Москве состоялась Russia Risk Conference – крупнейшее ежегодное профессиональное событие для финансовых риск-менеджеров. В программе – выступления ведущих российских и иностранных экспертов, дискуссии директоров по рискам, аналитические обзоры и кейсы лидеров рынка.

Два дня в центре Москвы в гибриде онлайн-офлайн крупнейшие рисковики делились опытом и обсуждали, как работать дальше, на Russia Risk Conference. Организатор – компания Conglomerat.

Открыл конференцию хедлайнер от Банка России Алексей Лобанов, директор департамента регулирования рисков. Постковидное выступление 2021 года стало неким резюме работы за 10 лет. По словам спикера, с 2012 года образования департамента сменилось два поколения регулятивных стандартов. Вспомнили время, когда у мира была надежда на глобальную мировую архитектуру, и Россия наряду с Индией и Китаем вошла в Базельский комитет. Тогда Россия бесспорно отставала от стран, где Базель уже был внедрен. Честно говоря, спешить было особо некуда: стандарты Базеля 2.0 были безальтернативны и консервативны, требовали покрытия капиталом. Иные опциональные инструменты были запрещены законом.

Но с развитием Базельских принципов произошла смена эпох поколений регулятивных стандартов. По метафоре спикера, за старым историческим фасадом возводилась абсолютно новая система и конструкция. Благодаря смене парадигмы Россия уже в 2016 году внедрила идею пропорционального банковского регулирования, на год раньше, чем Евросоюз. В итоге к концу 10-х годов мы вырвались вперед во внедрении новых подходов управления финансовыми рисками, создавая для банков уникальные благоприятные условия.

На сегодняшний день радикальная модернизация, подход на основе внутренних рейтингов уже позволил использовавшим его банкам высвободить десятки миллиардов рублей капитала. Клиенты банков также попали в круг внимания мегарегулятора и получили свои выгоды. Так, хорошие результаты показали кредитование по счетам эскроу, кредитование МСП, секьюритизация, проектное финансирование и кредитование реального сектора экономики в целом.

В 2023 году предстоит внедрение последнего пакета стандартов, Базель III состоялся, будет ли Базель IV – неизвестно, разработки прекращены. Спикер предсказывает конец эпохи регулирования больших систем и обращение к новым мировым задачам: зеленые (климатические) риски, криптоэкономика и др.

Николай Куликов, исполнительный вице-президент Газпромбанка, представил анализ графиков динамики цен на основные товары финансового рынка. Сильнее всего за последние полтора года выросли цены на продовольствие, логистику, недвижимость, нефть – реальные активы, в период кризиса все заигрывания с крипто и прочими валютами отошли на задний план, на первый вышла потребность как-то жить, есть и спать с точки зрения двух базовых уровней пирамиды Маслоу. Цены на продовольствие особенно беспокоят, так как возможные кризисы продовольствия в мире уже становились триггером глобальных социально-политических изменений. По мнению прогнозных систем спикера, пик очередной волны COVID-19 нас ждет только в середине декабря.

О чем говорят банковские рисковики? Какие ключевые риски видят?

Ольга Юдакова, руководитель дирекции рисков Московского кредитного банка:
По итогам кризиса проблем в портфеле нет. Ожидания были пессимистичнее реальности. Банк уже высвободил ковидные резервы и готов развиваться дальше. Опасения вызывают траты государства на ковидные меры, это порядка 2–3,6 млрд рублей в день, откуда берутся такие ресурсы и на сколько их еще хватит – вот что беспокоит, потому что ничего еще не закончилось, предсказать, что будет, не можем, хотя и научились жить и работать в условиях пандемии.

Алексей Ашурков, директор по рискам Банка Хоум Кредит:
Для банка кризис закончился летом, по большинству показателей вышли на докризисный уровень. Это кризис, по сути, рукотворный – реакция экономики на действия властей. Сейчас появились новые факторы – например, разогнана инфляция из-за поддержки государства, увеличена ключевая ставка – ситуация уже изменилась, и если действия государства будут другие, то и реакция рынка тоже другая.
В целом спикера больше, чем новый виток кризиса, беспокоят риск ограничения ПДН, количественные надбавки и прочие непопулярные меры регулятора.

Татьяна Мельникова, директор по рискам, член Правления SBI Bank:
Розничные услуги закрыли почти полностью. Наиболее стабилен оказался рынок госзакупок и госзаказов, на нем и работаем. По части перспектив есть большой запрос на управление ESG-рисков (экологические, социальные и риски корпоративного управления). Также из-за глобального онлайна и удаленки выросли оперативные риски по управлению удаленными сотрудниками, в том числе увеличение фрода, совершенствование социальной инженерии. Спикер видит три метафактора влияния на все в ближайшие годы: кризис, регулирование, онлайн.

Владимир Варивончик, старший вице-президент, директор департамента рисков корпоративного бизнеса банка «Открытие»:
Покупательная способность не улучшается, а цены продолжают расти, инфляция бьет рекорды. Каким платежеспособным спросом все это поддерживается? Если все еще работает подушка безопасности, накопления граждан, то на сколько их еще хватит? И в какой сфере жизни и экономики за счет этого образуется провал?

Николай Асташкин, CRO розничных рисков, и Сергей Широков, директор дивизиона «Занять и сберегать» СБЕР, рассказали, как зеленый банк решил выдавать, а значит, и управлять высокими рисками микрозаймов до зарплаты, а именно: ограничивать (по качеству клиентов) и позиционировать (правильная подача продукта). Благодаря такой синергии с весны Сбер уже выдал за 6 месяцев 400 тысяч таких кредитов физлицам – клиентам своих зарплатных проектов. Время обработки заявок сократилось до 1 минуты, а качество данного кредитного портфеля на высоком уровне.

Итоги

Это лишь одна тридцатая часть горячего контента Russia Risk Conference. Конференция продлилась два дня и стала очередным новым шагом к управлению рисками этого безумного-безумного изменившегося мира. 2021 год автор репортажа запомнит как конец эпохи регулирования больших систем и разворотом к ESG-рискам.

Фото предоставлены организатором – компанией Conglomerat