Итоги третьего квартала: МФО добровольно покидают рынок

08.10.2018 | 2055
рука выбирает зеленый силуэт бизнесмена среди черных
В третьем квартале количество «умерших» МФО в 3 раза превысило количество «родившихся» компаний. Причем среди исключенных организаций оказался лидер рынка – компания «Домашние деньги». Как менялся госреестр МФО в последние три месяца и почему регулятор принимал радикальные решения, читайте в материале Zaim.com.
Демография МФО

В третьем квартале на микрофинансовом рынке, так же как и в предыдущих периодах, наблюдалась убыль компаний. На 53 «родившихся» МФО пришлось 175 «умерших».

В итоге на начало октября 2006 компаний имеют право легально работать на микрофинансовом рынке. Около 3% МФО (54 организации) являются микрофинансовыми и имеют более расширенные права и обязанности по сравнению с микрокредитными компаниями. Большинство из них уже более пяти лет работают на рынке.

Примечательно, что большинство исключенных компаний являются «молодыми». Так, 40% удаленных из реестра проработали на рынке около года, 13% – около двух лет, 14% – около трех. Долгожителей среди «умерших» немного – только 3%. Это говорит о том, что на рынок приходят преимущественно слабые игроки, которые не могут приспособиться к регуляторной нагрузке и не выдерживают конкуренции.

6% компаний смогли продержаться на рынке только несколько месяцев. Так, пермская компания «Новая страница» была добавлена в реестр 01 июня 2018 года, а исключена – 31 июля 2018 года.

Распределение исключенных из госреестра компаний по дате их включения в реестр Рис. 1 Распределение исключенных из госреестра компаний по дате их включения в реестр Источник: рассчитано Zaim.com по данным ЦБ РФ

Более половины родившихся компаний зарегистрированы в Москве и области, около 13% – в Санкт-Петербурге. Также новые МФО открывались в Саратовской, Ульяновской, Волгоградской, Кировской, Иркутской, Свердловской, Кемеровской, Калужской, Новосибирской областях, а также в Приморском, Хабаровском и Алтайском краях, Республике Саха.

За что регулятор «казнил» МФО

Среди исключенных компаний 35% пошли на этот шаг добровольно, 6% вылетели из реестра за молчание (за непредоставление в течение года ни одного займа), остальные МФО допустили ряд фатальных ошибок, за что и поплатились правом предоставлять займы.

79% нарушений приходится на представление отчетности с ошибками или полное игнорирование просьбы регулятора представлять отчеты. В 69% случаев МФО не исполняли предписания ЦБ, то есть они знали, что находятся под пристальным взглядом регулятора, но исправляться не спешили. В 17% случаев МФО нарушали нормативы, не исполняли требование (или исполняли с ошибками) по формированию резервов. В 14% случаев МФО так и не смогли вступить в СРО.

Причины исключения МФО из реестра Рис. 2 Причины исключения МФО из реестра Источник: расчеты Zaim.com по сообщениям ЦБ РФ
Почему вылетели «Домашние деньги»?

Самой громкой новостью в третьем квартале стало сообщение о том, что регулятор принял решение исключить компанию «Домашние деньги» из реестра. Обосновал Центробанк свое решение тем, что компания «Домашние деньги» нарушала ряд требований регулятора.

Стоит заметить, что участники рынка до последнего думали, что этого не произойдет. Однако «Домашние деньги» все-таки лишились права выдавать займы.

Светлана Гайдукова, управляющий директор финтехгруппы Twino в России, отметила: «В конце апреля, когда компания допустила технический дефолт по своим облигациям, многие участники рынка были уверены в том, что все же еще есть шанс на урегулирование ситуации. Так как все понимали, что дефолт и исключение компании из реестра негативным образом отразится на инвестиционной привлекательности сектора. Важно отметить, что компания все же пыталась найти возможность для урегулирования ситуации, например, были выплачены купоны по выпускам облигаций, велись переговоры с потенциальными инвесторами и т. д. Думаю, что если бы компания нашла решение, то могла бы избежать исключения из реестра».

Эксперты заявляют, что руководством компании был допущен бизнес-просчет, результат которого так или иначе оказался фатальным. Главное – это слишком дорогой вход на рынок на протяжении последних пяти лет. Можно выделить три фактора, которые повлияли на приближение часа Х. Первый фактор – это очень существенные инвестиции в рекламу. Второе – это большой масштаб бизнеса, который требовал повышенной платы за риск и тянул за собой потери в виде просроченной задолженности. И третий фактор – это использование различного рода инвестиций, включая валютные, что привело к тому, что осенью 2014 года часть пассивов стала стоить в два раза дороже. При этом многие крупные участники рынка в момент кризиса 2014 года, наоборот, проявили осторожность, сократив объемы бизнеса и предпочтя качество актива росту.

В четвертом квартале слабые игроки продолжат покидать рынок из-за ужесточения требований к микрофинансовым организациям.

Маргарита ГВОЗДЕВА

Подписаться

Понравилась публикация?

Подпишитесь на еженедельную рассылку от Zaim.com и будьте в курсе последних событий


 
Комментарии

| ответить