МФО в 2022 году: процентные ставки снизятся, но займы станут менее доступны

Объемы выдачи возрастут

По данным Банка России, портфель микрозаймов в третьем квартале 2021 года по сравнению со вторым кварталом вырос на 6%, до 305 млрд рублей. Рост год к году составил 35%. Удивляться не стоит: инфляция существенно превышает рост реальных доходов населения (по официальным данным, в 2021 году она достигла 8,4%), а займы являются простым и удобным способом получить деньги, если они нужны срочно. К тому же во время пандемии и самоизоляции многие россияне оценили преимущества онлайн-кредитования, когда деньги поступают прямо на карту в течение нескольких минут, а то и секунд в любой точке мира, где есть доступ в интернет. Но у роста рынка есть и обратная сторона.

Доступность займов снизится

Чем больше люди берут взаймы, тем чаще говорят о закредитованности населения. Поэтому ожидается, что максимальная процентная ставка по потребительским кредитам и займам будет снижена с 1% до 0,8% в день (соответствующий законопроект находится на рассмотрении в Госдуме), а максимально возможная сумма долга сократится с 1,5Х от суммы кредита до 1,3Х.

Снижение процентной ставки затронет прежде всего сегмент PDL-займов, которые выдаются на короткий срок (до 30 дней) на небольшие суммы (до 30 тыс. рублей). Это довольно значительная часть рынка МФО, и доходность компаний снизится, что, в свою очередь, приведет к переоценке рисков.

Иными словами, компании станут более строго оценивать потенциальных заемщиков.

Такое же влияние на рынок окажет и еще одно нововведение, которое ожидается в 2022 году, – макропруденциальные лимиты по необеспеченным потребительским кредитам (займам). Его суть в том, что займы, которые выдаются гражданам с показателем предельной долговой нагрузки (ПДН) более 80%, должны составлять не более 25% от объема выдачи для банков и не более 35% для МФО. Данный показатель рассчитывается как отношение ежемесячных платежей по кредитам к доходу клиента.

По статистике Банка России, в третьем квартале 2021 года доля кредитов и займов клиентам с ПДН более 80% в выдачах банков составила 31%, в выдачах МФО – 44%. Но это в целом по рынку. У отдельных финансовых организаций, включая крупнейшие банки страны, текущий уровень необеспеченных кредитов, выданных заемщикам с ПДН более 80%, может быть гораздо выше. Следовательно, работать с подобной аудиторией станет сложнее, и часть людей с высокой долговой нагрузкой вообще потеряет доступ к легальному кредитованию.

Дополнительные услуги: за и против

Можно предположить, что выпадающие доходы в связи с налагаемыми ограничениями компании будут компенсировать продажей дополнительных услуг и введением комиссий. Яркий пример такого рода – комиссия при погашении займа. То есть чтобы вернуть деньги компании, клиент должен заплатить процент с этой трансакции.

Согласно закону, микрофинансовые организации обязаны предоставлять хотя бы один способ бесплатного погашения займа, но совсем не обязательно, что он будет удобным для клиента. Например, это может быть оплата займа в отделении «Почты России».

Онлайн-компаниям запрещено автоматически проставлять за клиента галочки, подтверждающие его согласие на дополнительные услуги. Но и это ограничение обходят на практике за счет интерфейса, «кричащих» кнопок и уведомлений. Например, когда при оформлении займа клиента несколько раз предупреждают, что при отсутствии страховки он рискует столкнуться с большими финансовыми проблемами в будущем. Часть граждан предпочтет купить страховку, не вникая, насколько она действительно им нужна.

В традиционных МФО, работающих через физические офисы, прессинг может быть еще сильнее. Опытный менеджер всегда найдет болевые точки клиента, чтобы продать ему дополнительную услугу.

Мы считаем, что это сомнительная бизнес-модель. Лучше предложить человеку то, в чем он действительно нуждается, в данном случае – заем на наиболее выгодных условиях. Тогда клиент вернется в компанию снова и бизнес только выиграет. К сожалению, когда доходность падает, далеко не все участники рынка смогут позволить себе работать на перспективу.

В целом решение проблемы высокой долговой нагрузки или, напротив, доступности кредитов, лежит в той же плоскости, что и повышение благополучия населения. Эти вопросы зависят не столько от действий финансовых организаций или даже регулятора, сколько от общей экономической ситуации в стране.